Em setembro de 2023, a caderneta de poupança registrou o maior volume de saques líquidos do ano, totalizando R$ 7,1 bilhões. No acumulado anual, a retirada líquida alcançou R$ 11,2 bilhões. Apesar de continuar sendo o investimento mais popular no Brasil, proporcionando recursos essenciais para o setor imobiliário, a poupança está perdendo atratividade. Essa queda ocorre em um cenário de juros elevados e maior acesso a alternativas de investimento.
Hoje, existem opções tão seguras quanto a caderneta de poupança, mas que oferecem retornos significativamente maiores. Uma simulação feita pelo economista Victor Furtado, da W1 Capital, demonstrou como uma aplicação inicial de R$ 10 mil pode ter rendimentos superiores em outras modalidades de investimento ao longo de cinco anos, em comparação à poupança.
Quais São as Alternativas à Poupança?
Avaliar diferentes alternativas à poupança é fundamental para otimizar o retorno dos investimentos. Outras opções incluem o Tesouro Direto, Certificados de Depósito Bancário (CDB) e títulos atrelados ao IPCA. Essas modalidades apresentam variações nos rendimentos, mas compartilham um fator comum: o potencial de oferecer rentabilidades mais altas que a poupança. Cada uma tem suas particularidades, que devem ser compreendidas antes de qualquer decisão de investimento.
A Rentabilidade do Tesouro Direto
O Tesouro Selic e o Tesouro IPCA+ são dois títulos do Tesouro Direto que servem como excelentes alternativas à poupança. O Tesouro Selic oferece rendimento baseado na taxa básica de juros da economia, com liquidez diária, o que permite ao investidor resgatar seu capital a qualquer momento. Em contrapartida, há incidência de imposto de renda regressivo sobre o lucro, que diminui de acordo com o tempo de aplicação.
Já o Tesouro IPCA+ oferece ganhos atrelados à inflação oficial medida pelo Índice Nacional de Preços ao Consumidor Amplo (IPCA), acrescidos de uma taxa fixa. Contudo, sua liquidez ocorre apenas na data de vencimento estipulada na compra do título, o que significa que o investidor precisa estar ciente do prazo ao aplicar seu dinheiro.
O Que Considerar ao Investir em CDBs?
Outro investimento popular é o CDB (Certificado de Depósito Bancário). Ao aplicar em CDBs, o investidor está emprestando dinheiro a uma instituição financeira, que lhe retorna em forma de rendimento acordado no momento da aplicação. Na simulação realizada por Furtado, um CDB com rendimento de 110% do CDI mostrou-se vantajoso. Por se tratar de um título privado, ele também está sujeito ao imposto regressivo, e sua liquidez varia conforme o tipo de contrato, podendo ser diária ou apenas na data de vencimento.
Por Que Avaliar Outras Opções de Investimento?
Ao longo dos últimos anos, as taxas de juros e a inflação têm influenciado significativamente o mercado de investimentos, afetando o rendimento da poupança. Nesse contexto, é crucial que os investidores explorem alternativas que maximizem seus retornos financeiros. Com o conhecimento adequado sobre produtos financeiros como o Tesouro Direto e os CDBs, é possível obter rendimentos superiores enquanto se mantém o capital protegido.
